Elusione e segnali d’allarme

Come riconoscere circostanze che possono indicare una destinazione diversa da quella dichiarata, un tentativo di aggiramento o un rischio non ancora chiarito.

Negli ultimi anni le autorità hanno attribuito crescente importanza al contrasto dell’aggiramento (anti-circumvention) delle sanzioni e delle restrizioni commerciali. L’obiettivo non consiste soltanto nell’identificare persone o società soggette a misure restrittive, ma anche nel prevenire operazioni attraverso le quali beni, software, tecnologie o servizi possano raggiungere indirettamente destinazioni, utilizzatori o attività che non potrebbero essere serviti direttamente. Per le imprese ciò significa che, oltre allo screening delle controparti e alla verifica delle restrizioni applicabili, può essere necessario comprendere il contesto commerciale complessivo dell’operazione.

Perché si parla sempre più di elusione?

A seguito dell’invasione dell’Ucraina da parte della Russia nel 2022, numerosi Stati e organizzazioni internazionali hanno introdotto ampie misure restrittive. Con il passare del tempo l’attenzione si è progressivamente spostata anche sulle modalità attraverso cui tali restrizioni potrebbero essere aggirate, ad esempio mediante:

società intermediarie;
distributori situati in Paesi terzi;
trasferimenti successivi;
strutture societarie complesse;
flussi logistici e finanziari indiretti.

L’anti-circumvention è quindi diventato un elemento essenziale della moderna trade compliance.

Tre principi da tenere a mente

Una vendita verso un Paese terzo non è automaticamente problematica
La maggior parte delle operazioni internazionali coinvolge distributori, intermediari o soggetti situati in Paesi diversi da quello dell’utilizzatore finale. La semplice presenza di un Paese terzo non indica quindi, di per sé, un tentativo di aggiramento: occorre valutare l’operazione sulla base delle circostanze concrete.
Una red flag non dimostra una violazione
Una red flag è un segnale d’allarme, ossia un elemento che appare incoerente rispetto al normale svolgimento dell’operazione commerciale. Non costituisce di per sé prova di un illecito e non significa automaticamente che la transazione sia vietata, ma indica che può essere necessario raccogliere ulteriori informazioni e approfondire l’operazione prima di procedere.
La valutazione deve basarsi sui fatti
L’obiettivo non è individuare qualsiasi rischio teorico, ma comprendere se le circostanze concrete dell’operazione presentino elementi che meritano ulteriori verifiche. La presenza di più segnali d’allarme, soprattutto se tra loro coerenti, può rendere opportuno ampliare la due diligence e documentare con particolare attenzione le verifiche effettuate.

La plausibilità economica dell’operazione

Un elemento importante nella valutazione delle possibili red flag è la coerenza commerciale dell’operazione. La domanda non è soltanto “L’operazione è formalmente consentita?”, ma anche “L’operazione è coerente dal punto di vista commerciale?”

Può essere utile chiedersi, ad esempio:

il volume richiesto è compatibile con l’attività del cliente?
il prodotto è coerente con il settore del cliente e con il mercato di destinazione?
la struttura dell’operazione appare ragionevole?
il percorso logistico ha una spiegazione commerciale?
gli intermediari coinvolti svolgono un ruolo economico comprensibile?
la struttura del pagamento è coerente con l’operazione?

Un elemento insolito non è necessariamente problematico. Se non trova una spiegazione commerciale plausibile, può tuttavia giustificare ulteriori verifiche.

Approfondimento
Anche la SECO raccomanda di valutare la plausibilità economica dell’operazione e di mantenere una due diligence continuativa sugli utilizzatori finali. In particolare, possono essere rilevanti verifiche relative all’attività effettivamente svolta dal cliente, alla sua struttura proprietaria, alla coerenza tra prodotto ordinato e utilizzo dichiarato, nonché all’eventuale rischio di trasferimenti successivi verso destinazioni soggette a restrizioni. Per approfondire: Fact Sheet: Machine Tools and Sanctions (SECO).

Principali segnali d’allarme

Le red flag possono riguardare diversi aspetti della transazione. Nessuno degli elementi indicati di seguito dimostra, isolatamente, l’esistenza di un tentativo di elusione.

Cliente e controparte

Può essere opportuno approfondire quando:

la società è stata costituita recentemente e non presenta una chiara attività commerciale
sono disponibili poche informazioni sull’azienda o risulta difficile identificarne sede, attività o management
l’attività dichiarata non appare coerente con il prodotto richiesto
il cliente è riluttante a fornire informazioni sulla propria attività
la controparte commerciale cambia improvvisamente senza una spiegazione plausibile
vengono utilizzati intermediari il cui ruolo non è chiaramente spiegato.